4月30日，西南證券股份有限公司(簡稱“西南證券”，600369.SH)披露了2019年年報。2019年，西南證券實現(xiàn)營業(yè)收入34.89億元，同比增加27.14%;歸屬于母公司股東的凈利潤10.42億元，同比增加359.35%;歸屬于母公司股東的扣除非經(jīng)常性損益的凈利潤10.13億元，同比增加638.71%;經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額14.64億元，同比減少37.66%。

2019年，西南證券基本每股收益0.18元，較上年同期增長350%。加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率(ROE)為5.46%，比上年增加4.26個百分點;扣除非經(jīng)常性損益后的加權(quán)平均凈資產(chǎn)收益率為5.31%，比上年增加4.59個百分點。

西南證券2019年度利潤分配預案為：以公司截至2019年末總股本56.45億股為基數(shù)，向全體股東每10股派發(fā)現(xiàn)金紅利0.8元(含稅)，實際分配現(xiàn)金利潤為4.52億元，占本年度歸屬于母公司股東凈利潤的比重為43.34%，本次分配后剩余未分配利潤結(jié)轉(zhuǎn)至下一年度。2019年末公司不進行資本公積金轉(zhuǎn)增股本。本預案已經(jīng)公司第八屆董事會第三十二次會議審議通過，尚需提交股東大會審議。

2019年，西南證券主營業(yè)務分類別情況中，證券經(jīng)紀業(yè)務、證券自營業(yè)務的營業(yè)收入較上年同期增長，投資銀行業(yè)務、資產(chǎn)管理業(yè)務的營業(yè)收入較上年同期減少。

其中，證券經(jīng)紀業(yè)務營業(yè)收入14.93億元，較上年增長35.90%，毛利率49.50%，同比增加11.91個百分點。證券自營業(yè)務營業(yè)收入15.66億元，較上年增長87.81%，毛利率83.18%，同比增加24.57個百分點。投資銀行業(yè)務營業(yè)收入2.78億元，較上年下降38.27%，毛利率20.08%，同比減少4.58個百分點。資產(chǎn)管理業(yè)務營業(yè)收入6329.23萬元，較上年下降51.19%，毛利率12.90%，同比減少32.05個百分點。

投資銀行業(yè)務方面，2019年，西南證券累計完成債券主承銷發(fā)行項目25個，累計承銷金額約197.977億元。其中，企業(yè)債券主承銷金額35.32億元，發(fā)行家數(shù)為7家;公司債券主承銷金額126.66億元，發(fā)行家數(shù)為17家。

資產(chǎn)管理業(yè)務方面，截至2019年末，母公司存續(xù)資管計劃102只(不包含已終止未清算完成的產(chǎn)品)，管理規(guī)模(資產(chǎn)凈值)458億元。其中，集合資管計劃36只，管理規(guī)模97.24億元;單一資管計劃61只，管理規(guī)模315.26億元;專項資管計劃5只，管理規(guī)模45.84億元。2019年全年，新增發(fā)行主動管理產(chǎn)品6只，新增管理規(guī)模約35億元。

值得注意的是，據(jù)中國經(jīng)濟網(wǎng)記者統(tǒng)計，2019年，西南證券未保薦IPO企業(yè)過會、未保薦企業(yè)登陸科創(chuàng)板。

2019年，西南證券信用減值損失共3.01億元。其中，買入返售金融資產(chǎn)減值損失5402.85萬元，其他應收款壞賬損失2.76億元。

2019年，西南證券董事、監(jiān)事、高級管理人員報告期內(nèi)從公司獲得的稅前報酬合計502.48萬元，僅1位高管年薪過百萬。職工監(jiān)事趙天才年薪189.65萬元。而董事長廖慶軒年薪37.29萬元，總裁吳堅年薪37.29萬元，另外，備注顯示，公司董事長、監(jiān)事會主席、原監(jiān)事會主席、高級管理人員2019年度的稅前薪酬總額仍在確認過程中，待確認后再另行披露。

2019年，西南證券母公司在職員工2102人，主要子公司在職員工255人，合計2357人。其中，博士研究生25人，碩士研究生809人，大學本科1371人，大專及以下152人。

2019年，西南證券應付職工薪酬11.47億元，上年同期為8.02億元;支付給職工及為職工支付的現(xiàn)金11.54億元，上年同期為13.18億元。

據(jù)中國經(jīng)濟網(wǎng)記者計算，2019年，西南證券員工年度薪酬福利總額為14.99億元，按照在職員工人數(shù)計算，人均薪酬福利63.60萬元。

報告期內(nèi)，西南證券涉及3起股票質(zhì)押訴訟，涉及本金2.41億元。

第一起為公司申請執(zhí)行蔡開堅股票質(zhì)押式回購交易糾紛案，涉及本金1.17億元。2015年1月，重慶仲裁委員會裁決被申請人蔡開堅向公司償還融資本金1.17億元以及相關利息、違約金、律師費，公司對被申請人質(zhì)押的3700萬股“中捷股份”(股票代碼002021)享有優(yōu)先受償權(quán)。2019年10月8日，浙江省玉環(huán)市人民法院作出裁定，裁定將蔡開堅所有的中捷資源3700萬股股票作價1.332億元，交付公司抵償重慶仲裁委員會裁決確認的部分債務1.332億元，現(xiàn)股票已過戶至公司名下。

第二起為公司申請執(zhí)行羅偉廣股票質(zhì)押式回購交易糾紛案，涉及本金8950萬元。2018年9月，深圳市福田區(qū)人民法院作出民事裁定書，同意公司拍賣、變賣被申請人羅偉廣質(zhì)押給公司的2128.71萬股“金剛玻璃”(股票代碼300093)，在融資本金8950萬元、利息、違約金以及律師費范圍內(nèi)享有優(yōu)先受償權(quán)。2019年8月13日，深圳福田法院、廣東汕頭法院在淘寶網(wǎng)拍賣羅偉廣持有的合計2256.50萬股“金剛玻璃”股票，拍賣金額合計1.69億元。2019年9月19日，公司收到所有債權(quán)合計金額1.18億元，法院已出具結(jié)案通知書，該案件已結(jié)案。

第三起為公司訴張林、唐軍股票質(zhì)押式回購交易糾紛案，涉及本金3499萬元。2019年5月，公司向重慶市第一中級人民法院提起訴訟，請求法院判令被告張林償還融資本金3499萬元并支付相應利息、違約金、律師費等費用;請求判令被告唐軍承擔連帶責任;請求判令被告張林以371.41萬股派生科技(股票代碼300176)質(zhì)押股票承擔擔保責任，確認原告享有優(yōu)先受償權(quán)。目前該案處于一審審理階段。

此外，西南證券作為作為定向資產(chǎn)管理計劃管理人，涉及股票質(zhì)押式回購交易糾紛案共5起，涉及債券交易糾紛案件共2起。

第一起為公司申請執(zhí)行莊敏股票質(zhì)押式回購交易糾紛案，涉及本金7.41億元。2017年10月，公司作為“西南證券鵬瑞2號定向資產(chǎn)管理計劃”管理人(公司未以自有資金出資)，受該資管計劃委托人委托，代表資管計劃向重慶市高級人民法院提起訴訟，2018年6月，法院判決被告莊敏支付融資本金7.41億元、融資利息、違約金及律師費，判決公司對莊敏質(zhì)押給公司的7800萬股“退市保千”(股票代碼600074)享有優(yōu)先受償權(quán)。目前，公司已根據(jù)委托人的指令，向法院申請強制執(zhí)行，該案已進入執(zhí)行階段。

第二起為公司申請執(zhí)行莊明、莊敏股票質(zhì)押式回購交易糾紛案，涉及本金3.99億元。2017年10月，公司作為“西南證券鵬瑞2號定向資產(chǎn)管理計劃”管理人(公司未以自有資金出資)，受該資管計劃委托人委托，代表資管計劃向重慶市高級人民法院提起訴訟，2018年6月，法院判決被告莊明支付融資本金3.99億元、融資利息、違約金及律師費，判決公司對莊明質(zhì)押給公司的4200萬股“退市保千”(股票代碼600074)享有優(yōu)先受償權(quán)，被告莊敏承擔連帶清償責任。目前，公司已根據(jù)委托人的指令，向法院申請強制執(zhí)行，該案已進入執(zhí)行階段。

第三起為公司申請執(zhí)行云南興龍實業(yè)有限公司、趙寧、王瑛琰股票質(zhì)押式回購交易糾紛案，涉及本金3億元。2018年9月，公司作為“西南證券互利通8號定向資產(chǎn)管理計劃”管理人(公司未以自有資金出資)，受該資管計劃委托人委托，代表該資管計劃向重慶市高級人民法院提起訴訟，2018年12月，法院判決被告云南興龍實業(yè)有限公司支付融資本金3億元、融資利息及違約金，判決被告趙寧、王瑛琰就判決確認的融資人債務，在公司對融資人持有的5,280萬股“東方金鈺”(股票代碼600086)實現(xiàn)質(zhì)押權(quán)后仍不能清償?shù)牟糠殖袚B帶清償責任。目前，公司已根據(jù)委托人的指令，向重慶市高級人民法院申請強制執(zhí)行，該案已進入執(zhí)行階段。

第四起為公司訴新光控股集團有限公司股票質(zhì)押式回購交易糾紛案，涉及本金8億。2018年11月，公司作為“西南證券鑫沅質(zhì)押1號定向資產(chǎn)管理計劃”管理人(公司未以自有資金出資)，按照該資管計劃委托人委托，代表資管計劃向重慶市高級人民法院提起訴訟，申請新光控股集團有限公司就“新光圓成”(股票代碼002147)股票質(zhì)押式回購交易承擔違約責任，償付相關本息及違約金、律師費等合計8.41億元(暫計)。后案件移送至浙江省金華市中級人民法院，2020年1月，法院判決公司對被告新光控股集團有限公司享有本金8億、利息4722.67萬元、違約金8246.00萬元，合計9.30億元的債權(quán);確認公司對被告享有律師費債權(quán)70萬元;確認公司在前述債權(quán)范圍內(nèi)對被告質(zhì)押的1.75億股新光圓成股票(證券代碼002147)折價或拍賣、變賣所得價款享有優(yōu)先受償權(quán)，判決已生效。

第五起為公司訴北京北大未名生物工程集團有限公司股票質(zhì)押式回購交易糾紛案，涉及金額9.87億元。期后，公司于2020年1月作為“西南證券鵬瑞3號定向資產(chǎn)管理計劃”管理人(公司未以自有資金出資)，按照該資管計劃委托人指令，代表該資管計劃向深圳市福田區(qū)人民法院申請實現(xiàn)擔保物權(quán)，申請準許拍賣、變賣被申請人持有的山東未名生物醫(yī)藥股份有限公司股票(證券代碼002581)5720.40萬股，申請公司就該股票折價拍賣、變賣后的價款在質(zhì)押擔保的范圍內(nèi)優(yōu)先償付相關本息及違約金等合計9.87億元(暫計)。目前，該案處于審理過程中。

第六起為公司訴安徽省外經(jīng)建設(集團)有限公司債券交易糾紛案件，涉及本金2.00億元。2019年8月23日，公司作為“西南證券-雙喜金債廣農(nóng)商1號定向資產(chǎn)管理計劃”、“西南證券雙喜金債7號集合資產(chǎn)管理計劃”(以下簡稱資管計劃)管理人，代表資管計劃向重慶市第一中級人民法院提起訴訟，申請安徽省外經(jīng)建設(集團)有限公司就公開發(fā)行2016年公司債券(第二期)(債券簡稱：16皖經(jīng)02)未能根據(jù)約定履行回售義務承擔違約責任，償付債券本金2.00億元及利息、違約金、逾期利息、律師費、訴訟費等。現(xiàn)處于一審審理階段。公司作為資管計劃的管理人，嚴格按照監(jiān)管規(guī)定和資管計劃合同約定履行管理人職責，案件的最終訴訟結(jié)果由資管計劃投資人承擔，公司自有資金參與部分(本金約140萬元)按照資管計劃合同約定享有權(quán)利并承擔相應的義務。

第七起為公司訴同益實業(yè)集團有限公司債券交易糾紛案件，涉及本金2.31億元。2019年9月16日-17日，公司作為“西南證券雙喜金債中銀1號集合資產(chǎn)管理計劃”、“西南證券雙喜金債2號集合資產(chǎn)管理計劃”、“西南證券雙喜金債3號集合資產(chǎn)管理計劃”、“西南證券雙喜金債4號集合資產(chǎn)管理計劃”、“西南證券雙喜金債5號集合資產(chǎn)管理計劃”、“西南證券雙喜盛譽策略2號集合資產(chǎn)管理計劃”、“西南證券盛譽定增策略1號集合資產(chǎn)管理計劃”、“西南證券雙喜盛譽混合配置4號集合資產(chǎn)管理計劃”(以下簡稱資管計劃)管理人，代表資管計劃分別向重慶市第一中級人民法院、重慶市江北區(qū)人民法院提起訴訟，申請同益實業(yè)集團有限公司就2016年公司債券(債券簡稱：16同益?zhèn)?未能根據(jù)約定履行回售義務承擔違約責任，償付債券本金2.31億元及利息、違約金、逾期利息、律師費、訴訟費等。現(xiàn)處于一審審理階段。公司作為資管計劃的管理人，嚴格按照監(jiān)管規(guī)定和資管計劃合同約定履行管理人職責，案件的最終訴訟結(jié)果由資管計劃投資人承擔，公司自有資金參與部分(本金約2.31億元)按照資管計劃合同約定享有權(quán)利并承擔相應的義務。

同時，報告期內(nèi)，西南證券的全資子公司涉及訴訟2起。

第一起為重慶西證小額貸款有限公司申請執(zhí)行張拋貧、鄧祖蘭抵押借款合同糾紛案，涉及本金1170萬元。公司全資子公司重慶西證小額貸款有限公司于2015年8月向江北區(qū)人民法院提起訴訟，請求法院判令被告張拋貧償還欠款本金1170萬元并承擔利息及實現(xiàn)債權(quán)的費用，判令被告鄧祖蘭承擔連帶清償責任。目前該案已進入執(zhí)行階段，現(xiàn)已收回本金1003.42萬元。由于重慶西證小額貸款有限公司擬注銷，已于清算期間內(nèi)將債權(quán)轉(zhuǎn)讓西證創(chuàng)新投資有限公司。2020年2月27日，經(jīng)江北區(qū)人民法院裁定：變更申請執(zhí)行人為西證創(chuàng)新投資有限公司。

第二起為重慶西證小額貸款有限公司申請執(zhí)行鄧剛、鄧麗娟等六保證人保證合同糾紛案，涉及本金1000萬元。公司全資子公司重慶西證小額貸款有限公司2016年7月向重慶市渝北區(qū)人民法院提起訴訟，請求法院判令鄧剛、鄧麗娟、鄧蘇軒、吳開平、趙紅浪、重慶鎣林科技發(fā)展有限公司六保證人連帶支付重慶公信科技發(fā)展(集團)有限公司所欠西證小貸的借款本金1000萬元、利息、罰息及復利。2016年9月，渝北區(qū)人民法院一審判定鄧剛、鄧麗娟、鄧蘇軒、吳開平、趙紅浪、重慶鎣林科技發(fā)展有限司等六位保證人對本筆貸款的本金、利息、復利及罰息承擔連帶清償責任。目前該案已進入執(zhí)行階段，現(xiàn)已收回本金69.50萬元。由于重慶西證小額貸款有限公司擬注銷，已于清算期間內(nèi)將債權(quán)轉(zhuǎn)讓西證創(chuàng)新投資有限公司，2019年12月25日，經(jīng)渝北區(qū)人民法院裁定：變更申請執(zhí)行人為西證創(chuàng)新投資有限公司。

2019年7月26日，證監(jiān)會網(wǎng)站發(fā)布的2019年證券公司分類結(jié)果顯示，西南證券2019年級別為BB，較2018年BBB下降一個等級。

根據(jù)《證券公司分類監(jiān)管規(guī)定》，證券公司分為A(AAA、AA、A)、B(BBB、BB、B)、C(CCC、CC、C)、D、E等5大類11個級別。A、B、C三大類中各級別公司均為正常經(jīng)營公司，其類別、級別的劃分僅反映公司在行業(yè)內(nèi)風險管理能力及合規(guī)管理水平的相對水平。D類、E類公司分別為潛在風險可能超過公司可承受范圍及被依法采取風險處置措施的公司。