財聯社 7 月 28 日訊，大盤全天低開高走，三大指數均漲超 1.5%，上證 50 指數漲近 3%。盤面上，大金融股集體走強，券商股掀漲停潮，中信證券、天風證券、中國銀河、太平洋等超 10 股漲停。消費股盤中活躍，零售股領漲，中興商業、國芳集團漲停，貴州茅臺漲超 3%。房地產板塊震蕩走高，榮盛發展、城建發展漲停。汽車產業鏈個股探底回升，海馬汽車、賽力斯漲停等漲停。下跌方面，半導體板塊陷入調整，Chiplet 方向領跌，易天股份、甬矽電子跌超 5%?？傮w上個股漲多跌少，兩市超 3400 只個股上漲。滬深兩市今日成交額 9483 億，較上個交易日放量 1683 億。

板塊方面

板塊上，大金融方向全面走強，證券板塊領漲兩市，其中中信證券、天風證券、信達證券、東吳證券、首創證券、太平洋等超 10 只券商股漲停。

(資料圖片僅供參考)

除傳統券商以外，互聯網金融概念股同樣表現亮眼，其中威士頓、財富趨勢、指南針均 20CM 漲停，同花順、匯金股份、安碩信息、銀之杰、東方財富等個股漲超 10%。大智慧、瑞大旗胡奧、海印股份、金證股份等個股漲停。

證券板塊近期頻頻異動，一方面走的是估值回歸的邏輯，此前由于市場過度悲觀預期導致，券商板塊整體的估值以及資金的配置比例都處于歷史低位，因此在市場風格面臨切換的大背景下，本就存在著修復的預期。另一方面，重磅會議后更多活躍資本市場政策或將加速出臺，市場對于大金融方向存在著預期博弈。而對于盤面整體而言，大金融板塊的走強同樣意義重大。證券板塊素有牛市旗手的稱號，當其能夠在下周延續強勢的話，有利于吸引更多的增量資金入場，市場整體的做多氛圍有望更進一步。

但需注意的是，券商經歷了今日這般逼空式的上漲后，預期可能一下子被打滿，如果今日沒有在盤中及時進場的話，此時再行追漲的性價比或不大。特別是一些大市值的個股，后續可能會通過震蕩整理的形式去清理浮籌。因此站在資金安全的角度而言，耐心等待相關核心標的短線回踩時再尋找低吸機會或更為穩妥。

房地產板塊今日持續活躍，其中冠城大通、中迪投資、榮盛發展、城建發展漲停，金地集團、金科股份、濱江集團漲超 7%，保利發展、招商蛇口、華發股份等個股漲幅居前。

華泰證券在近期的研報中表示，本次政治局會議針對地產行業有更加積極的表態。首先調房地產市場最新形勢為 " 供求關系發生重大變化 "。此外，本次會議首次提出要適時調整優化房地產政策，預計過去在市場長期過熱階段陸續出臺的政策存在邊際優化空間，比如限購、限貸、限售等政策有望因城施策逐步寬松。政策護航房地產市場平穩健康發展，一方面有利于修復地產需求，助力銀行資產投放；此外有利于平滑銀行不良貸款壓力，緩釋地產信用風險，提振銀行股投資信心，板塊估值有望修復。

從板塊的領漲標的來看，今日地產與前幾日的上漲有著明顯的不同。此前的地產更偏向于投機性的炒作，像金科股份、榮盛發展，這種小市值的低價股成為高標龍頭。而今日地產大市值權重也迎來集體補漲，像金地集團、保利發展、萬科 A、招商蛇口均有著不俗的漲幅，而昨日尾盤炸板的金科股份也同樣保持著震蕩向上的強趨勢，整體而言，地產板塊內部形成較為良性的局面，在此背景下，其延續性或更為值得期待。后市依舊可以地產鏈中去尋找一些相對低位細分的補漲機會。

個股方面

從今日盤面來看，以 50 為代表的藍籌權重再度全線走強，其中東方財富漲超 10%，成交額超 160 億；漲停封板的中信證券成交額同樣超百億。而貴州茅臺也創下了年內新高。通常而言，一波行情想要走出延續性，權重藍籌往往扮演著較為關鍵的角色。目前來看，大金融、釀酒等機構重倉的方向整體的中期趨勢都已先行轉入多頭，或對于指數后續的走勢具有一定的指引意義。不過需要注意的是，就短線而言這些大市值的權重在單日爆量上漲后，往往會伴隨著一定時間的震蕩修正，因此應對上仍不宜因為害怕踏空而貿然追漲。

此外需要注意的是，在權重藍籌成功搭臺后，題材小票有望在下周更為活躍。目前來看，像地產鏈、新能源汽車以及一些較為邊緣的金融概念股或仍存在一定短線博弈的機會，具體留意當日的市場情緒以及板塊高標的反饋情形。

后市分析

截至收盤，滬指漲 1.84%，深成指漲 1.62%，創業板指漲 1.62%。北向資金全天凈買入 164.03 億元，其中滬股通凈買入 83.82 億元，深股通凈買入 80.21 億元。

今日市場量價齊升，不僅成功有效突破了前波高點 3248，成交額再度逼近萬億大關。一方面大金融板塊的走強成功調動了市場做多情緒，另一方面北向資金今日再度大幅凈流入超 160 億，為市場提供了增量動能。故下周的反彈能否延續，可重點關注以下兩大方向：1）關注量能能否保持溫和增長的態勢；2）留意北向資金能否保持著流入態勢。

市場要聞聚焦

1、北向資金周內第二次單日加倉超 160 億 本周加倉近 350 億創半年新高

財聯社 7 月 28 日訊，數據顯示，北向資金午后加大掃貨力度，全天大幅凈買入 164.03 億元，其中滬股通凈買入 83.82 億元，深股通凈買入 80.21 億元。北向資金本周第二次單日加倉超百億，累計凈買入 345 億元，單周凈買入額創 1 月 20 日以來新高。

2、工信部等部門印發輕工業穩增長工作方案

財聯社 7 月 28 日訊，工信部等部門印發輕工業穩增長工作方案（2023 — 2024 年），其中提到，到 2023 — 2024 年輕工業增加值平均增速 4% 左右，規上企業營業收入規模突破 25 萬億元。重點行業規模穩中有升，主要產品國際市場份額保持穩定。新增長點快速發展，推廣 300 項以上升級和創新產品，輕工百強企業競爭力進一步增強，培育升級 50 個規模 300 億元以上輕工特色產業集群。輕工業在擴內需、促消費中的作用更加凸顯，高端化、數字化、綠色化發展穩步推進，" 增品種、提品質、創品牌 " 成效擴大，產業發展質量效益不斷提升。